아이투자 뉴스 > 전체
아이투자 전체 News 글입니다.
[눈길! 이종목] 대륙제관, 안전성과 수익성 돋보여
대륙제관3,535원, ▲15원, 0.43%이 탄탄한 재무 안전성을 갖춘 가운데 수익성이 개선된 실적을 내 눈길을 끈다. 대륙제관은 1일 오후 1시 6분 현재 전일 대비 0.3% 오른 6490원에 거래되고 있다.
대륙제관의 3분기 매출액(이하 개별기준)은 506억원으로 전년 동기 대비 1% 증가하는데 그쳤다. 반면, 영업이익은 41억원으로 65%, 순이익은 33억원으로 88%씩 늘었다. 주요 원재료인 가스가격이 낮아진 영향으로 수익성이 개선됐다(▷관련 기사 - [3Q 실적분석] 대륙제관, 원재료 가격 하락에 수익성 개선).
수익성에 개선된 실적에 투자매력도도 상승했다. 대륙제관은 아이투자가 개발한 주식MRI 평가에서 25점 만점에 21점(전일 기준)을 받았다. 3분기 실적이 적용되기 전인 지난 16일 기준 평가 점수는 17점이었다.
주식MRI 솔루션에서 20점 이상을 받은 기업은 일반적으로 투자 매력이 있는 것으로 판단된다. 각 항목별 점수는 5점 만점이며, 총 5개 항목으로 종합점수는 25점 만점이다. 점수가 높을수록 우량하고 저평가 된 기업이다. 일반적으로 총점이 15점 이상이면 투자 검토대상으로 볼 수 있다.
[그림] 대륙제관 주식MRI 분석결과 요약
(자료:아이투자 골드다이아 서비스)
주식MRI 솔루션의 세부항목 변화를 살펴보면 골고루 점수가 높아졌다. 5가지 항목 중 밸류에이션, 사업 독점력, 재무 안전성, 수익성장성의 4개 항목에서 각 1점씩 상승했다. 특히 밸류에이션과 재무 안전성은 5점 만점이 됐다.
2010년 이후 부채비율과 유동비율은 꾸준히 개선되고 있다. 올해 3분기말 기준 대륙제관의 부채비율은 79%로 100%보다 낮고, 유동비율은 182%로 100%를 넘는다. 차입금 비중도 19%로 40%를 하회해 안전한 편이다. 2008년 말 38%까지 높아진 이후 점차 하락 중이다.
지난 3분기 기준 연환산(최근 4분기 합산) 실적과 현재 주가를 반영한 대륙제관의 주가수익배수(PER)는 7.9배,주가순자산배수(PBR)는 1.33배, 자기자본이익률(ROE)은 16.7%다. 자기자본이익률(ROE)이 중장기 평균에 비해 높아진 반면, 주가순자산배수(PBR)는 평균과 비슷한 점 등이 반영돼 밸류에이션에서 5점을 받았다.
[대륙제관] 투자 체크 포인트
| 기업개요
|
금속 포장용기(윤활유관, 휴대용 부탄가스관 등) 제조업체 |
|---|---|
| 사업환경
|
▷ 휴대용 부탄가스는 LNG·LPG에 이어 제3의 연료로서 식당·가정에서 보조 연료로 인식 ▷ 세계 경제 발전 및 소득 수준 향상과 더불어 성장 ▷ 부탄가스 시장은 전 세계 에서 국내시장이 50% 를 차지함 |
| 경기변동
|
경기변동에 둔감한 편 |
| 주요제품
|
▷ 에어졸관: 헤어스프레이 등 (62.78%, 11년 581원 → 12년 586원 → 13년 564원 → 14년 558원 → 15년 qks기 551원) ▷ 일반관: 윤활유관 등 (34.34%, 11년 1909원 → 12년 1954원 → 13년 1956원 → 14년 1953원 → 15년 qks기 1916원) * 괄호 안은 매출 비중 및 판매단가 추이 |
| 원재료
|
▷ 석판: 관의 원재료, 동부제철 등에서 매입 (56.49%, 11년 153만9972원 → 12년 155만1124원 → 13년 148만258원 → 14년 144만7365원 → 15년 반기 144만7722원) ▷ 가스: 부탄가스 연료, SK에너지에서 매입 (17.97%, 11년 1601원 → 12년 1689원 → 13년 1610원 → 14년 1226원 → 15년 반기 1069원) * 괄호 안은 매입 비중 및 매입단가 추이 |
| 실적변수
|
▷ 국내외 휴대용 부탄가스 수요 증대시 수혜 ▷ 석판/가스 등 원재료 가격 하락시 수익성 개선 |
| 리스크
|
▷ 원재료 상승 및 환율 하락시 이익 감소 ▷ 부채비율 91% (2014년 4분기 연환산 기준) |
| 신규사업
|
진행중인 신규사업 없음 |
12.05/21[대륙제관] 한 눈에 보는 투자지표
(단위: 억원)
[대륙제관] 주요주주
| 성 명 | 관 계 | 주식의 종류 | 소유주식수 및 지분율 | 비고 | |||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 기 초 | 기 말 | ||||||
| 주식수 | 지분율 | 주식수 | 지분율 | ||||
| 박봉국 | 본인 | 보통주 | 1,556,410 | 9.79 | 1,556,410 | 9.79 | - |
| 박봉준 | 제 | 보통주 | 1,282,880 | 8.07 | 1,282,880 | 8.07 | - |
| 박건영 | 사촌동생 | 보통주 | 994,040 | 6.25 | 994,040 | 6.25 | - |
| 박준영 | 사촌동생 | 보통주 | 793,090 | 4.99 | 793,090 | 4.99 | - |
| 박기영 | 사촌동생 | 보통주 | 737,200 | 4.63 | 737,200 | 4.63 | - |
| 박은숙 | 매 | 보통주 | 446,360 | 2.81 | 446,360 | 2.81 | - |
| 신인복 | 모 | 보통주 | 348,070 | 2.19 | 348,070 | 2.19 | - |
| 김인순 | 숙모 | 보통주 | 328,490 | 2.06 | 328,490 | 2.06 | - |
| 이경애 | 숙모 | 보통주 | 175,740 | 1.11 | 175,740 | 1.11 | - |
| 박현숙 | 사촌동생 | 보통주 | 107,890 | 0.68 | 107,890 | 0.68 | - |
| 박선영 | 사촌동생 | 보통주 | 94,390 | 0.60 | 94,390 | 0.60 | - |
| 박수연 | 사촌동생 | 보통주 | 100,000 | 0.63 | 100,000 | 0.63 | - |
| 박중흠 | 숙부 | 보통주 | 9,680 | 0.06 | 9,680 | 0.06 | - |
| 박덕흠 | 숙부 | 보통주 | 3,860 | 0.02 | 3,860 | 0.02 | - |
| (주)맥선 | - | 보통주 | 470,000 | 2.95 | 470,000 | 2.95 | - |
| (주)대양코리아 | - | 보통주 | 721,919 | 4.54 | 721,919 | 4.54 | - |
| (주)지에스켐 | - | 보통주 | 470,000 | 2.95 | 470,000 | 2.95 | - |
| 계 | 보통주 | 8,640,019 | 54.33 | 8,640,019 | 54.33 | - | |
| 기타 | - | - | - | - | - | ||
더 좋은 글 작성에 큰 힘이 됩니다.
