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[강세업종] SSD 관련 기업 상승세…비아이이엠티 3%↑

SSD 관련 기업이 상승세다. 13일 오전 9시 18분 현재 비아이이엠티는 전일 대비 3.5%(110원) 상승한 3240원에 거래되고 있다. 에이티테크놀러지는 4.6% 오른 1040원, 심텍11,960원, 0원, 0%은 0.6% 상승한 9830원을 각각 기록하고 있다.

[SSD 관련 기업]

[한국투자교육연구소] SSD 시대가 도래했다. 과거 SSD가 '빠르고 비싼' 제품이었다면 이젠 '빠르고 적당한 가격'의 제품이 됐다.

SSD(Solid State Drive/Disk)는 반도체인 플래시 메모리로 만든 저장장치다. 하드디스크(HDD)에 비해 데이터 처리 속도가 빠르고, 전기를 적게 쓰며 소음이 없고 충격에 강한 장점이 있다. 스마트폰, 태블릿 PC, 울트라북 등 경박단소화와 이동성이 중시되면서 부각됐다.

그러나 그간 비싼 가격으로 소비자로부터 소외돼왔다. 그런데 최근 10만 이하의 제품들이 본격적으로 출시되면서 법인이 아닌 개인 소비자에게도 보급이 확산되고 있다. SSD를 이용하면 부팅 및 어플리케이션 실행 속도가 3배 이상 빨라진다.

업계에선 클라우드 컴퓨팅과 빅데이터, 스마트 기기 시장의 확대로 SSD 시장이 빠르게 성장할 것으로 전망한다. 클라우드 컴퓨팅과 빅데이터 모두 처리 속도가 가장 중요한 요소로 꼽히며, 스마트 기기는 소프트웨어에서 하드웨어로 경쟁 구도가 바뀌고 있기 때문이다. 업계에 따르면 2016년까지 SSD 시장은 연평균 50% 이상으로 성장할 것으로 예상된다. 이에 따라 낸드플래시 메모리 시장에서 SSD가 차지하는 비중도 점차 확대될 것으로 보인다.

글로벌 SSD 전문업체로는 삼성전자, 인텔, 도시바 등이 있다. 글로벌 시장조사 기관인 아이서플라이 자료에 따르면, 2012년 말 기준 시장점유율은 삼성전자 24%, 인텔 15%, 도시바 14%로 추정된다. 삼성전자는 기존 낸드 플래시 제조에 강점을 보여왔고, 이에 따라 SSD 시장에서도 두각을 나타내는 것으로 분석된다.

삼성전자는 자체 컨트롤러 기술을 보유해 인텔과 경쟁 중이며, 국내업체인 SK하이닉스는 LAMD 인수로 관련 기술을 내재화하고 있다. SSD는 낸드플래시 메모리와 컨트롤러가 결합된 형태다. 컨트롤러는 ECC(에러를 수정), Wear Leveling(NAND Cell의 수명 연장), Bad block management(불량요소 보정), 신호처리 기능(셀 간섭 현상을 정리해 개선된 신호 구현 및 셀 용량 향상) 등의 역할을 수행한다.

[관련 기업]
-낸드플래시 메모리 및 SSD 개발: 삼성전자(세계 1위), SK하이닉스
-SSD 패키징 및 테스트: 하나마이크론, STS반도체, 티에스이
-SSD 검사장비: 프롬써어티, 에버테크노
-기타 SSD 관련 부품: 심텍, 성우전자

[SSD 관련 기업] 관련종목

주가 : 5월 12일 종가 기준
종목명 현재가 전일대비 매출액 영업이익 순이익 PER PBR ROE
삼성전자 1,331,000원 ▼5,000원 (-0.4%) 1,378,255 139,250 230,825 8.5 1.21 14.2%
SK하이닉스 46,050원 ▼250원 (-0.5%) 168,937 50,474 41,955 8 1.86 23.3%
하나마이크론 10,700원 ▼400원 (-3.6%) 2,597 256 84 28.4 1.82 6.4%
STS반도체 4,550원 ▼40원 (-0.9%) 3,356 333 -181 N/A 1.68 -10.7%
티에스이 18,700원 ▲50원 (0.3%) 1,058 54 64 32 1.66 5.2%
에이티테크놀러지 994원 ▲129원 (14.9%) 53 3 N/A N/A 3.77 -767.4%
심텍 9,770원 ▼330원 (-3.3%) 6,537 98 15 211.4 1.80 0.9%
성우전자 4,430원 ▼15원 (-0.3%) 1,024 71 104 6.2 0.88 14.2%
비아이이엠티 3,130원 ▲50원 (1.6%) 645 25 26 42.7 3.13 7.3%
* 기간 : 2014년 1월~12월 누적, 단위는 억원, 매출액·영업이익은 K-IFRS 개별, 순이익은 K-IFRS 연결지배

[비아이이엠티] 투자 체크 포인트

기업개요 반도체 재료·반도체 전공정 장비 제조업체
사업환경 ▷모바일 기기를 중심으로 향후 반도체 및 관련 부품/장비 수요는 꾸준할 것으로 전망
경기변동 ▷반도체산업에 영향을 받음. 반도체 재료산업은 반도체 장비산업에 비해 경기변동에 덜 민감
주요제품 ▷ 반도체 재료: IC-Tray, Module-Tray, Memory Card Lid, SSD CASE 등 (74%)
IC-Tray (11년 968원 → 12년965원 → 13년 896원 → 14년 3분기 889원)
▷ 반도체 장비: Slurry Supply System, 면취후세정기, Etcher-Strip (23.4%)
Slurry Supply System (11년 2억9000만원 → 12년 2억9000만원 → 13년 2억9000만원 → 14년 3분기 3억3000만원)
* 괄호 안은 매출 비중 및 가격 추이
원재료 ▷ 레진 (11년 킬로그램당 3500원 → 12년 3500원 → 13년 3500원 → 14년 3분기 3500원)
▷ 전장시스템 (11년 대당 2900만원 → 12년 3881만3000원 → 13년 2792만8000원 → 14년 3분기 2685만4000원)
▷ PVC Plate (11년 개당 26만3000원 → 12년 22만9000원 → 13년 24만7000원 → 14년 3분기 25만7000원)
* 괄호 안은 가격 추이
실적변수 ▷ 반도체 업황 개선시 수혜
▷ D램·낸드플래시 가격 상승시 수혜
▷환율 상승시 영업외수익 발생
리스크 ▷미행사 신주인수권 215만5172주 (발행주식수의 17%)
-행사가액 5104원, 행사가능기간 14.2.19~16.1.19
신규사업 ▷진행중인 신규사업 없음
위의 기업정보는 한국투자교육연구소가 사업보고서, IR 자료, 뉴스, 업계동향 등 해당 기업의 각종 자료를 참고해 지속적으로 업데이트 합니다. 비아이이엠티의 정보는 2015년 03월 11일에 최종 업데이트 됐습니다.
(자료 : 아이투자 www.itooza.com)

[비아이이엠티] 한 눈에 보는 투자지표

(단위: 억원)

손익계산서 2014.12월 2013.12월 2012.12월 2011.12월
매출액 645 690 774 684
영업이익 25 5 -20 -9
영업이익률(%) 3.9% 0.7% -2.6% -1.3%
순이익(연결지배) 26 -265 -67 -22
순이익률(%) 4% -38.4% -8.7% -3.2%
주요투자지표
이시각 PER 42.66
이시각 PBR 3.13
이시각 ROE 7.34%
5년평균 PER 28.43
5년평균 PBR 2.16
5년평균 ROE -46.01%

(자료 : 매출액,영업이익은 K-IFRS 개별, 순이익은 K-IFRS 연결지배)

[비아이이엠티] 주요주주

성 명관 계주식의
종류
소유주식수 및 지분율비고
기 초기 말
주식수지분율주식수지분율
(주)아이에이치홀딩스본인보통주1,435,4067.812,400,00013.06-
보통주1,435,4067.812,400,00013.06-
------
[2014년 9월 30일 기준, 단위 : 주식수(주), 지분율(%)]

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