자동차 부품업체 삼기오토모티브의 주가가 상승세를 보여 관심을 끈다.

29일 증권업계에 따르면 삼기오토모티브 주가는 올 들어 오름세를 보였다. 연초 6620원(1월 2일 종가)이던 주가는 전날 8890원을 기록했다. 연초 대비 상승률은 34%로 같은 기간 코스닥지수 상승률인 11%를 23%P 웃돌았다.



이런 가운데 최근 기관은 순매수세로 전환했다. 4월 중순만 해도 매도 우위였으나, 4월 말부터 주식을 사들이고 있다. 최근 한 달간(4월 28일~5월 28일) 기관이 순매수한 주식수는 23만3300주로, 발행주식수의 1.5% 규모다.

▷ 현대기아차와 함께 중국에서 '성장'

주가 강세와 기관 투자자의 순매수 배경엔 삼기오토모티브의 실적 개선이 자리한 것으로 보인다.

삼기오토모티브는 지난 15일 분기보고서를 통해 개선된 1분기 실적을 발표했다. 올 1분기 매출액은 610억원으로 전년 동기 대비 32% 증가했고, 영업이익은 51억9300만원으로 52% 늘었다. 순이익은 35억9200만원으로 11% 증가했다.

주력 제품인 엔진부품과 변속기부품의 매출이 견조세를 보였다. 엔진부품 매출은 249억원으로 작년 한 해 매출의 29%를 달성했다. 변속기 부품은 전년도 매출의 33% 규모인 262억원을 기록했다.

중국 현대파워텍으로의 공급 물량 확대된 결과다. 현대파워텍은 현대차그룹의 자동변속기 생산업체로, 지난 9월 말 중국 제2공장을 준공해 연간 생산능력이 50만대에서 80만대로 60% 증가했다. 삼기오토모티브는 변속기의 핵심 부품인 밸브바디, 오일펌프커버 등을 현대파워텍에 납품해 생산력 증대에 수혜를 입고 있다. 현대기아차의 중국 자동차 판매 호조와 설비증설로 부품 수요는 꾸준히 늘고 있다.

고객사 다변화도 매출 성장에 기여한 것으로 보인다. 삼기오토모티브는 지난해 3월 폭스바겐, 10월 아우디와 공급계약을 체결했다. 두 계약 모두 중국 공장으로 부품을 공급한다. 폭스바겐은 지난해 기준 중국 판매량이 327만대로, 중국 시장에서 1위를 달리고 있다. 폭스바겐은 2018년까지 연간 생산능력을 400만대까지 확대할 계획이다.

회사는 올 하반기부터 중국 현대차그룹과 폭스바겐에 더블클러치 변속기(Double Clutch Transmission, DCT)를 본격적으로 납품할 예정이다. 증권가는 자동차 연비 개선 추세로 DCT 수요가 꾸준히 늘어날 것으로 내다본다. DCT는 기존 변속기와 달리 엔진으로 동력을 전달하는 클러치와 변속을 미리 준비하는 클러치 2개가 존재하는 것이 특징이다. 소음이 적고 연비가 좋아 완성차업계에서 채택을 늘리고 있다. 높은 기술력을 필요로 하는 만큼 마진율이 높아 수익성 개선에 도움이 된다.

이러한 추세에 발맞춰 삼기오토모티브는 지난 27일 중국법인 설립 공시를 냈다. 30억7200만원을 출자해 자동차 변속기 및 엔진부품 생산을 위한 중국법인 산동삼기기차배건유한회사(지분율 100%)를 설립한다고 밝혔다. 회사는 공시를 통해 글로벌 생산거점을 확보하고, 현대기아차의 중국 생산 확대에 대응하기 위한 것이라고 밝혔다.

금융정보업체 와이즈에프엔에 따르면 증권사들이 최근 3개월 간 제시한 삼기오토모티브의 올해 예상 연결 실적은 매출액 2506억원, 영업이익 216억원이다. 이는 전년 대비 각각 23%, 27% 개선된 것이다.

최근 4분기 합산 순이익(1분기 포함)을 반영한 삼기오토모티브의 주가수익배수(PER)는 11.1배다. 주가순자산배수(PBR)는 1.72배, 자기자본이익률(ROE)은 15.5%다.

[KB자산운용 5% 이상 보유]

[한국투자교육연구소] KB자산운용(이하 KB자산)은 KB금융그룹에 속한 자산운용회사다. 2014년 1월 2일 기준 주식형펀드의 운용 순자산 총액은 7조3372억원이다.

5% 이상 지분을 가진 주주는 매달 변동내역과 보유현황을 공시할 의무가 있다. KB자산은 매달 10일 내역을 공시한다.

[신규 보고 및 5% 미만 보고 종목과 지분율 - 2013.12.1 ~ 2013.12.30]
5% 신규: 대원산업 5.94%, 세코닉스 5.33%
5% 미만: 완리 4.99%, 엘오티베큠 4.84%, 젬백스 4.69%, 케이티스 4.53%, ISC 4.51%, 태광 4.12%, 코오롱생명과학 4.11%, 메디톡스 4.02%

[보유 종목과 지분율 -2014년 1월 23일 기준]
KMH 18.98%, 넥스트아이 18.31%, 리드코프 16.72%, 사조오양 15.24%, 골프존 15.19%, 이노와이어 15.12%, 크라운제과 14.47%, 우리파이낸셜 14.24%, 코오롱인더 13.84%, 한솔케미칼 13.8%, 팅크웨어 13.05%, 동원산업 13.04%, 국제엘렉트릭 12.86%, 토비스 12.83%, 정상제이엘에스 12.815, 위메이드 12.63%, 나노신소재 12.58%, 조이맥스 12.11%, 일신방직 11.09%, 아미코젠 10.98%, 우주일렉트로 10.9%, 동우 10.77%, 삼기오토모티브 10.43%, 드래곤플라이 10.43%, 유비벨록스 10.27%

[KB자산운용 5% 이상 보유] 관련종목

주가 : 5월 29일 오후 12시 40분 현재

종목명	현재가	전일대비	매출액	영업이익	순이익	PER	PBR	ROE
코오롱인더	67,400원	▼500원 (-0.7%)	9,673	458	339	13.6	0.94	6.9%
위메이드	41,800원	▲300원 (0.7%)	373	-48	N/A	212	2.54	0%
KMH	8,270원	▲70원 (0.8%)	66	9	N/A	12.8	1.42	11.1%
동원산업	319,500원	▼14,000원 (-4.2%)	1,535	-14	N/A	14.6	1.78	12.2%
넥스트아이	7,050원	▼20원 (-0.3%)	239	53	43	13.4	1.74	13%
골프존	20,200원	▼150원 (-0.7%)	3,400	844	28	267.5	1.77	0.7%
사조오양	8,540원	▼70원 (-0.8%)	266	-24	N/A	8.9	0.49	5.5%
토비스	9,200원	▲20원 (0.2%)	1,030	77	N/A	14.7	1.90	12.9%
케이비캐피탈	20,900원	▲50원 (0.2%)	863	28	N/A	8.3	1.09	13.1%
국제엘렉트릭	17,000원	▼200원 (-1.2%)	1,869	267	N/A	10.3	1.72	16.6%
크라운제과	269,000원	▲2,500원 (0.9%)	4,288	349	181	21.7	1.98	9.1%
나노신소재	23,050원	▼500원 (-2.1%)	268	14	12	146	2.94	2%
정상제이엘에스	5,730원	▼60원 (-1%)	193	26	N/A	14	1.51	10.8%
일신방직	134,000원	▼2,000원 (-1.5%)	3,111	168	317	10.3	0.52	5%
아미코젠	62,300원	▲1,300원 (2.1%)	57	18	N/A	N/A	6.21	0%
한솔케미칼	28,950원	▼950원 (-3.2%)	2,862	268	203	16.6	1.70	10.2%
우주일렉트로	14,150원	▲150원 (1.1%)	519	45	N/A	10.1	0.84	8.3%
동우	5,380원	▼30원 (-0.6%)	427	-6	N/A	11.8	1.02	8.6%
조이맥스	36,550원	▲1,950원 (5.6%)	20	-16	N/A	34.1	2.51	7.4%
드래곤플라이	5,190원	▼80원 (-1.5%)	50	6	2	N/A	2.29	-102.9%
삼기오토모티브	9,000원	▲110원 (1.2%)	610	52	N/A	11.5	1.83	15.9%
팅크웨어	8,750원	▲20원 (0.2%)	1,750	11	-27	N/A	0.68	-2.7%
리드코프	10,250원	▲630원 (6.5%)	2,556	398	349	7.4	1.43	19.4%
이노와이어리스	13,250원	0원 (0%)	508	-16	46	17.4	1.01	5.8%
유비벨록스	13,450원	0원 (0%)	760	35	-11	N/A	1.18	-1.7%

* 기간 : 2013년 1월~12월 누적, 단위는 억원, 매출액·영업이익은 K-IFRS 개별, 순이익은 K-IFRS 연결지배

[삼기오토모티브] 투자 체크 포인트

기업개요	자동차 엔진, 변속기에 사용하는 금속 부품 정밀주조 회사
사업환경	▷다이캐스팅(정밀주조) 산업은 자동차 및 전자 부품의 기초산업 ▷국내 정밀주조 업체는 약 300개 이상이 경쟁 중
경기변동	▷경기에 따라 실적 영향을 크게 받는 산업으로 자동차 판매량에 영향을 받음
주요제품	▷엔진부품 (58%) ▷변속기부품 (25%) * 괄호 안은 매출 비중
원재료	▷알루미늄 잉곳 : 자회사 에코미션에서 매입 (40%) ▷오일 팬 외 : 엠에스테크에서 매입 (10%) * 괄호 안은 매입 비중
실적변수	▷납품처인 현대차 및 기아차의 생산량 증가시 수혜
리스크	▷ 차입금 비중 약 30.9%(2013년 말 기준)
신규사업	▷자회사 에코미션을 설립해 원재료인 알루미늄 합금 제조업 진출

위의 기업정보는 한국투자교육연구소가 사업보고서, IR 자료, 뉴스, 업계동향 등 해당 기업의 각종 자료를 참고해 지속적으로 업데이트 합니다. 삼기오토모티브의 정보는 2014년 05월 09일에 최종 업데이트 됐습니다.

(자료 : 아이투자 www.itooza.com)

[삼기오토모티브] 한 눈에 보는 투자지표

(단위: 억원)

손익계산서	2014.3월	2013.12월	2012.12월	2011.12월
매출액	610	1,396	1,387	1,368
영업이익	52	62	79	151
영업이익률(%)	8.5%	4.4%	5.7%	11%
순이익(연결지배)	N/A	119	108	124
순이익률(%)	N/A	8.5%	7.8%	9.1%

주요투자지표
이시각 PER	11.48
이시각 PBR	1.83
이시각 ROE	15.94%
5년평균 PER	8.30
5년평균 PBR	1.17
5년평균 ROE	16.59%

(자료 : 매출액,영업이익은 K-IFRS 개별, 순이익은 K-IFRS 연결지배)

[삼기오토모티브] 주요주주

성 명	관 계	주식의 종류	소유주식수 및 지분율				비고
			기 초		기 말
			주식수	지분율	주식수	지분율
김상현	본인	보통주	5,273,613	34.32	5,273,613	34.32	-
김남곤	임원	보통주	180,254	1.17	181,159	1.18	-
김용문	계열사임원	보통주	231,096	1.50	232,021	1.51	-
이동원	임원	보통주	0	0.00	542,731	3.53	-
박홍재	계열사임원	보통주	92,438	0.60	93,145	0.61	-
이응진	임원	보통주	0	0.00	543	0.00	-
최인수	임원	보통주	0	0.00	557	0.00	-
장군기	임원	보통주	0	0.00	540	0.00	-
계		보통주	5,777,401	37.59	6,324,309	41.15	-
		우선주	0	0.00	0	0.00	-

[2013년 12월 31일 기준, 단위 : 주식수(주), 지분율(%)]

[삼기오토모티브] 최신 투자 정보

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