갤럭시S5 프리미엄 모델에 새로운 기능이 탑재될 것으로 전망되는 가운데 관련주가 주목된다.

언론보도에 따르면 갤럭시S5 프리미엄 모델엔 메탈케이스·방수방진·손떨림방지(OIS)·지문인식 중 일부 기능이 탑재될 것으로 보인다. 2일 아이투자(www.itooza.com) 분석에 따르면 메탈케이스는 KH바텍8,550원, ▼-10원, -0.12%, 방수방진은 우전앤한단, OIS는 자화전자13,110원, ▼-420원, -3.1%, 지문인식은 크루셜텍이 주력 사업자다.

KH바텍은 휴대폰에 사용되는 금속 부품 제조업체다. 마그네슘 다이캐스팅 분야에서 독보적인 기술을 보유하고 있어 삼성전자가 메탈케이스를 사용한다면 KH바텍을 주요 협력사로 채용할 가능성이 있다. KH바텍은 삼성전자를 비롯해, RIM, 애플, 노키아, HTC, 소니 등 다양한 휴대폰 업체와 거래하고 있다.

휴대폰 케이스업체 우전앤한단은 자체 금형 및 사출기술을 보유하고 있어 경쟁사 대비 높은 기술력을 갖추고 있다. 특히 2010년부터 3년간의 연구 끝에 개발한 ‘액상 실리콘 성형’(LSM) 기술로 방수 케이스 제작이 가능하다. 지난해 11월엔 삼성전자의 스마트폰 핵심 생산기지인 베트남에 제누스케이스(지분 49%)를 세우는 등 현지진출도 강화하고 있다.

자화전자는 스마트폰 카메라의 초점을 잡아주는 ‘자동초점조절장치’(AFA)를 만드는 업체다. 고화소 분야가 전문이라 삼성전자 프리미엄 모델 판매량에 영향을 받는다. 고화소 카메라 모듈에 채용되는 AFA는 OIS 기능까지 더해졌다. 삼성전자가 OIS 기능이 추가된 AFA를 사용하면 자화전자가 수혜를 입을 것으로 보인다.

크루셜텍은 광학 기반의 모바일 기기 전용 입력 장치를 만드는 기업이다. 스마트폰 시장이 성장하면서 기존 키패드 생산에서 벗어나 바이오 인식 분야로 사업 영역을 확대하고 있다. 증권가에 따르면 크루셜텍은 지문인식 기술 중 알고리즘 제작 능력과 디자인, 패키징 능력을 보유하고 있다. 삼성전자를 비롯한 스마트폰 제조업체들이 지문인식 기능을 탑재하면 수혜업체로 부각될 것으로 보인다.

▷ 투자매력과 실적전망은?

그렇다면 이 업체들의 현재 투자매력도는 어떨까. 아이투자가 개발한 주식MRI 분석에 따르면 자화전자가 투자매력 종합점수 25점 만점에 21점을 받아 대상 업체 4곳 중에서 1위를 차지했다.

이 밖에 KH바텍과 우전앤한단이 각각 16점을 받아 뒤를 이었으며, 크루셜텍은 4점을 취득했다.

지난해 4분기가 마무리된 시점에서 증권사가 추정하는 4분기 실적도 궁금하다. 증권정보업체 와이즈에프엔(WiseFn)에 따르면 대상 업체 4곳 중에서 크루셜텍을 제외하고 4분기 실적 추정치가 있다.

영업이익 기준을 봤을 때 실적 가장 큰 폭으로 개선될 업체는 KH바텍이다. 증권사가 전망한 연결 기준 KH바텍의 4분기 영업이익 추정치 평균은 140억원으로 전년 동기 대비 211% 높다. 반면 같은 기간 자화전자의 영업이익은 29%, 우전앤한단은 64% 감소할 것으로 보인다.