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[큰손의 관심주] 팜스코, 키움증권, 대원산업

5일 아이투자(www.itooza.com)가 전일(4일) 지분 공시를 집계한 결과 팜스코2,740원, ▲175원, 6.82%, 키움증권126,200원, ▲1,700원, 1.37%, 대원산업5,970원, ▲30원, 0.51% 등이 기관투자자로부터 러브콜을 받은 것으로 나타났다.

알리안츠글로벌인베스터스자산운용은 팜스코2,740원, ▲175원, 6.82% 주식 245만6250주를 처음으로 매수해, 지분 6.7%를 확보했다. 팜스코는 하림 계열의 배합사료 업체로, 신선육 판매 및 도축업도 한다.

미국국적의 제네시스 에셋 매니저스(Genesis Asset Managers, LLP)는 키움증권 주식 110만5859주를 처음으로 매수해, 지분 5.0%를 확보했다.

영국국적의 몬드리안 인베스트먼트 파트너즈 리미티드(Mondrian Investment Partners Limited)는 휴비츠7,730원, ▼-70원, -0.9% 주식 14만1564주를 추가 매수해, 지분을 종전 5.0%에서 6.4%로 1.4%P 확대했다. 이 회사는 지난 14일 휴비츠 지분을 처음으로 5% 이상 보유하게 되면서 신규 보고 의무가 생겼다.

미국국적의 투자자문사인 매슈스 인터내셔날 캐피탈 매니지먼트(Matthews International Capital Management, LLC)는 사람인에이치알 주식 14만697주를 추가 매수해 지분 6.5%를 확보했다. 이 회사는 지난 10월 사람인에이치알 지분을 처음으로 5% 이상 보유했다고 공시했다.

KB자산운용은 대원산업5,970원, ▲30원, 0.51%, KMH, 크라운제과8,180원, ▲10원, 0.12%, 일신방직7,580원, ▲10원, 0.13%, 정상제이엘에스6,520원, ▼-20원, -0.31%, 국제엘렉트릭, 한솔케미칼105,900원, ▲2,400원, 2.32%, 코오롱인더28,250원, 0원, 0%, 골프존68,500원, 0원, 0% 등 9종목 지분을 확대했다.
 
이 중 대원산업 주식 98만3147주를 매수해, 지분 5%를 확보했다. 이 회사는 8년 전인 2005년 12월 처음으로 대원산업5,970원, ▲30원, 0.51% 지분을 5% 보유했었다. 3개월 후인 2006년 2월 지분을 5% 이하로 축소하면서 공시의무도 사라졌다. 대원산업은 기아차 시트 생산업체다. 반면, 무학6,140원, ▲40원, 0.66%, 토비스17,680원, ▲180원, 1.03% 등 2종목 지분은 축소했다.

 

미래에셋자산운용은 한미약품278,000원, ▼-3,000원, -1.07%하나투어56,600원, ▲1,000원, 1.8% 지분을 줄였다.



[팜스코] 투자 체크 포인트

기업개요 하림 계열의 배합사료 업체, 신선육 판매 및 도축업도 함
사업환경 ▷ 육류 소비 증가로 시장 성장세
▷ 하림과 이지바이오 등 대기업 중심으로 시장 재편중
경기변동 ▷ 축산업 경기에 밀접하게 반응. 일반적인 경기흐름과 무관
주요제품 ▷ 양돈사료 (매출 비중 32%)
(11년 61만1039원 → 12년 63만6849원 → 13년 2분기 51만2312원, 원/톤)
▷ 돈육 : 하이포크 (매출 비중 17%)
(11년 1053만886원 → 12년 801만8900원 → 13년 2분기 677만6361원, 원/톤)
▷ 양계사료 (매출 비중 14%)
(11년 521,642 → 12 515,672 → 13년 2분기 51만2312원, 원/톤)
원재료 ▷ 사료원료: 기타 (매입 비중 30%)
▷ 원료육: 종우, 종돈 (매입 비중 19%)
▷ 옥수수: 카길등에서 매입 (매입 비중 14%)
(11년 5488원 → 12년 3706원 → 13년 2분기 3110, 원/kg)
실적변수 ▷ 배합사료의 원료인 옥수수, 소맥, 대두박 등의 수입가격 하락시 수혜
▷ 가축질병 창궐하면 실적 급감
리스크 ▷ 원재료 수입에 의존해 원재료 가격상승과 환율 상승시 부정적
▷ 부채비율 145%, 차입금 비중 46%
신규사업 진행중인 신규사업 없음

(자료 : 아이투자 www.itooza.com)


[팜스코] 한 눈에 보는 투자지표

(단위: 억원)

손익계산서 2013.9월 2012.12월 2011.12월 2010.12월
매출액 5,389 6,649 5,317 5,301
영업이익 37 200 244 174
영업이익률(%) 0.7% 3% 4.6% 3.3%
순이익(연결 지배) 0 294 193 169
순이익률(%) 0% 4.4% 3.6% 3.2%
주요투자지표
이시각 PER N/A
이시각 PBR 1.58
이시각 ROE -0.70%
5년평균 PER 6.42
5년평균 PBR 0.62
5년평균 ROE 7.94%

(자료 : 매출액, 영업이익은 K-IFRS 개별, 순이익은 연결 지배순이익)

[팜스코] 주요주주

성 명관 계주식의
종류
소유주식수 및 지분율비고
기 초기 말
주식수지분율주식수지분율
제일홀딩스㈜본인보통주20,692,66258.1220,692,66256.34-
김홍국임원보통주34,2700.1071,0170.19-
김홍국임원우선주36,7473.2800보통주 전환
보통주20,726,93258.2220,763,67956.53-
우선주36,7473.2800-
[2013년 6월 30일 기준, 단위 : 주식수(주), 지분율(%)]

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