아이투자가 개발한 주식MRI로 분석한 일정실업12,170원, ▼-80원, -0.65%의 투자 매력도 종합 점수는 25점 만점에 20점으로 전체 상장기업 중 26위(상위 1%)를 차지했다. 일정실업은 28일 오전 10시 45분 현재 전일 대비 1.4% 내린 2만9850원을 기록 중이다.

주식MRI 분석에 따르면, 중장기적으로 이익 성장률이 높아 고성장주에 속하며 재무 안전성은 높아 안전한 편이다. 또한 소비자 독점력이 높아 경기 변동에 관계 없이 현재의 수익성을 유지할 가능성이 높다.

[그림] 일정실업 주식MRI 분석 결과 요약    

(자료: 아이투자)

일정실업은 지난 24일 사업보고서를 발표했다. 이에 따르면 지난해 4분기 매출액은 전년 동기 대비 2% 증가한 200억원이다(이하 연결 기준). 영업이익은 74% 감소한 8억원을 기록했다. 순이익은 90% 감소한 2억원이다.



연간으로 살펴보면, 2015년 매출액은 전년 동기 대비 13% 감소한 681억원이다. 영업이익은 30% 감소한 36억원을 기록했다. 순이익은 135% 증가한 71억원이다.



영업이익 감소 폭이 매출액보다 컸는데, 판관비 증가 영향이 주 원인이다. 매출원가는 556억원으로 전년 대비 16% 줄었고, 감소금액도 104억원으로 매출액 감소액(105억원)과 비슷했지만 판매관리비(판관비)는 89억원으로 14억원(19%) 증가했다.



판매비와 관리비 세부내역을 살펴보면 대손상각비가 5억원 기록돼 전년 대비 11억 늘었다. 수출제비는 9억6000만원으로 4억7000만원 증가했고 퇴직급여는 4억8000만원으로 2억3000만원 늘었다.



매출액과 영업이익은 직전사업연도 대비 감소한 가운데 지난해 연간 순이익은 135% 늘어난 71억원을 기록했다. 기타손익이 59억원, 금융손익이 2억8000만원으로 모두 전년 대비 흑자전환했다. 특히 기타손익은 전년 대비 66억원이나 늘었다. 직전연도에는 없었던 투자부동산 처분이익이 61억원 가량 기록된 영향이다.

일정실업은 경기도 안산시 단원구에 위치한 제2공장 토지와 건물을 매각한다고 공시한 바 있다. 본사 및 공장통합에 따른 유휴 공장부지 매각 목적이다. 처분일은 지난해 5월 19일이며 매각대금으로 91억원을 수령했다. 매각대금에서 장부가액(약 29억원)을 차감한 61억원이 처분이익으로 잡혔다.

일정실업은 배당매력이 돋보이는 기업이다. 일정실업은 지난 10년간 한 해도 빠짐없이 배당금을 지급했다. 주당 배당금은 지난 2011년부터 지난해까지 1250원을 유지하고 있다. 전일 종가와 주당 배당금은 1250원을 반영한 시가 배당률은 4.1%다. 

일정실업은 최대주주와 가족들의 지분율이 큰 편이다. 지난해 말 기준 고동수 최대주주씨의 지분은 21.67%에 달한다. 이 밖에 형제인 고동현씨 지분이 17%, 고정민씨 지분이 6.33%다. 이 밖에 최대주주 및 특수관계인의 보유지분의 합은 62.99%다. 



일정실업의 재무상태는 양호한 편이다. 지난해 4분기 말 개별기준 부채비율은 16%, 유동비율은 315%다. 일반적으로 부채비율은 100% 이하, 유동비율은 100% 이상인 경우 재무상태가 건전하다고 판단한다.

일정실업은 지난 10년간 차입금이 꾸준히 줄고 있다. 지난 2005년 1분기 295억원이었던 차입금이 10년간 감소해 지난해 4분기 말 차입금은 2억원이다. 차입금 비중은 0.3%로 미미한 수준이다. 이자보상배율은 100배로 영업이익으로 이자비용을 지불하고도 충분히 남는 수준이다.



주식MRI, "투자하기 전 꼭 찍으세요!"

주식MRI는 아이투자에서 자체 개발한 실시간 종목분석 도구다. MRI 종합 점수는 수익성장성과 재무안전성 뿐만 아니라 기업의 이익 지속성을 가늠할 수 있는 사업독점력과 적정주가 수준까지 함께 고려해 판단한다. 주식MRI 종합 점수는 25점이 최고 점수이며 높을수록 저평가 우량 기업이다. 또한 종합점수가 높을수록 5각형 모양의 도형 내부가 가득찬 그물 형태로 나타난다.