아이투자 뉴스 > 전체
아이투자 전체 News 글입니다.
포스코, 목표가 56만원 유지...'새벽이 끝나간다'
[아이투자 강우람] 대우증권은 1일 POSCO홀딩스379,000원, ▲10,000원, 2.71%에 대해 매수 투자의견과 목표주가 56만원을 유지했다. 전일 종가는 41만6500원이다.
대우증권은 포스코의 주가가 연초 대비 12% 가량 급등했으나 더 상승할 여지가 남아있다고 분석했다. 이 증권사는 포스코가 계열사를 포함한 ROE가 11%에 달하는 점, 2월부터 실적 개선이 가능할 것이라는 점을 근거로 삼았다.
대우증권 전승훈 애널리스트는 "열연가격 할인폭 축소와 수출가격인상이 2월 실적을 이끌 것이며, 3월부터 저가 원재료가 투입되면서 2분기 영업실적이 크게 개선될 것"이라고 설명했다. 또한 "중국 유통재고가 2주째 상승하면서 기대감을 높이고 있으며, 철광석 가격이 상승하지 못하고 있는 현 상황이 지속된다면 의미있는 실적 개선이 가능할 것"이라는 견해도 덧붙였다.
포스코에 투자의견을 제시한 24개 증권사의 최근 3개월 평균 목표주가 컨센서스는 지난 31일 기준 49만4708원이다. 최고가는 56만원, 최저가는 42만원이다.
[투자포인트]
-철강시황 회복으로 실적 개선 기대
대우증권은 포스코의 주가가 연초 대비 12% 가량 급등했으나 더 상승할 여지가 남아있다고 분석했다. 이 증권사는 포스코가 계열사를 포함한 ROE가 11%에 달하는 점, 2월부터 실적 개선이 가능할 것이라는 점을 근거로 삼았다.
대우증권 전승훈 애널리스트는 "열연가격 할인폭 축소와 수출가격인상이 2월 실적을 이끌 것이며, 3월부터 저가 원재료가 투입되면서 2분기 영업실적이 크게 개선될 것"이라고 설명했다. 또한 "중국 유통재고가 2주째 상승하면서 기대감을 높이고 있으며, 철광석 가격이 상승하지 못하고 있는 현 상황이 지속된다면 의미있는 실적 개선이 가능할 것"이라는 견해도 덧붙였다.
포스코에 투자의견을 제시한 24개 증권사의 최근 3개월 평균 목표주가 컨센서스는 지난 31일 기준 49만4708원이다. 최고가는 56만원, 최저가는 42만원이다.
[투자포인트]
-철강시황 회복으로 실적 개선 기대
[철강업계] 이슈와 수혜주
철강 생산은 고로와 전기로 방식으로 구분된다. 고로는 철광석을, 전기로는 고철을 녹여 제품을 생산한다.
고로의 수익성이 전기로보다 좋으며 우리나라에선 포스코, 현대제철이 고로를 가동 중이다. 주요 전방산업은 건설, 조선, 자동차, 기계, 전자 산업이다.
[주요 철강기업]
고로: 포스코, 현대제철
전기로: 현대제철, 동국제강, 동부제철, 세아베스틸, 대한제강, 한국철강
열연판매: 부국철강, 삼현철강, 동양에스텍, 문배철강, 대동스틸, 한일철강, 우경철강
냉연판매: 금강철강, 경남스틸
강관: 세아제강, 휴스틸, 현대하이스코
강판: 현대하이스코, 유니온스틸, 동양석판(비상장)
내화물: 포스코켐텍, 조선내화(포스코 납품), 한국내화(현대제철 납품)
생석회: 백광소재, 포스코켐텍
합금철: 동부메탈(비상장), 심팩메탈로이, 동일산업
[저작권자ⓒ 한국투자교육연구소 www.kieri.co.kr]
고로의 수익성이 전기로보다 좋으며 우리나라에선 포스코, 현대제철이 고로를 가동 중이다. 주요 전방산업은 건설, 조선, 자동차, 기계, 전자 산업이다.
[주요 철강기업]
고로: 포스코, 현대제철
전기로: 현대제철, 동국제강, 동부제철, 세아베스틸, 대한제강, 한국철강
열연판매: 부국철강, 삼현철강, 동양에스텍, 문배철강, 대동스틸, 한일철강, 우경철강
냉연판매: 금강철강, 경남스틸
강관: 세아제강, 휴스틸, 현대하이스코
강판: 현대하이스코, 유니온스틸, 동양석판(비상장)
내화물: 포스코켐텍, 조선내화(포스코 납품), 한국내화(현대제철 납품)
생석회: 백광소재, 포스코켐텍
합금철: 동부메탈(비상장), 심팩메탈로이, 동일산업
[저작권자ⓒ 한국투자교육연구소 www.kieri.co.kr]
[철강업계] 관련종목
종목명 | 현재가 | 전일대비 | 매출액 | 영업이익 | 순이익 | PER | PBR | ROE |
---|---|---|---|---|---|---|---|---|
POSCO | 414,500원 | ▼2,000원 (-0.5%) | 291,055 | 35,036 | 24,217 | 12.3 | 0.98 | 8% |
현대제철 | 108,500원 | ▲1,000원 (0.9%) | 113,560 | 10,054 | 4,650 | 11.6 | 1.02 | 8.8% |
동국제강 | 23,650원 | ▲950원 (4.2%) | 43,691 | 1,876 | 269 | N/A | 0.51 | -1% |
동부제철 | 6,610원 | ▲120원 (1.9%) | 29,912 | 56 | -1,169 | N/A | 0.21 | -10.4% |
세아베스틸 | 50,300원 | ▲900원 (1.8%) | 18,874 | 2,360 | 1,823 | 8.2 | 1.45 | 17.8% |
대한제강 | 8,740원 | ▲1,140원 (15%) | 6,188 | 85 | 16 | 27.4 | 0.66 | 2.4% |
한국철강 | 25,800원 | ▲1,050원 (4.2%) | 6,955 | 7 | -11 | 29.1 | 0.34 | 1.1% |
부국철강 | 2,095원 | ▲10원 (0.5%) | 2,096 | 86 | 68 | 9.1 | 0.42 | 4.6% |
삼현철강 | 3,565원 | ▲35원 (1%) | 1,544 | 156 | 121 | 3.9 | 0.52 | 13.6% |
동양에스텍 | 2,180원 | ▲15원 (0.7%) | 1,509 | 37 | 17 | 10.8 | 0.39 | 3.6% |
문배철강 | 1,970원 | ▲10원 (0.5%) | 1,094 | 42 | 56 | 6.2 | 0.48 | 7.8% |
대동스틸 | 2,850원 | 0원 (0%) | 1,199 | 61 | 39 | 8.7 | 0.49 | 5.6% |
한일철강 | 14,650원 | ▲50원 (0.3%) | 1,201 | 35 | 3 | N/A | 0.19 | -0.1% |
우경철강 | 7,770원 | ▼110원 (-1.4%) | 229 | -23 | -50 | N/A | 1.41 | -58.4% |
금강철강 | 2,620원 | ▲55원 (2.1%) | 2,194 | 95 | 74 | 5.8 | 0.60 | 10.4% |
경남스틸 | 6,310원 | ▲10원 (0.2%) | 2,619 | 130 | 84 | 2 | 0.59 | 30% |
세아제강 | 84,500원 | ▲200원 (0.2%) | 12,360 | 793 | 637 | 6.4 | 0.52 | 8.1% |
휴스틸 | 19,100원 | ▲100원 (0.5%) | 4,278 | 297 | 249 | 4.7 | 0.36 | 7.6% |
현대하이스코 | 39,400원 | ▲500원 (1.3%) | 50,671 | 2,566 | 1,919 | 13.8 | 2.16 | 15.6% |
유니온스틸 | 17,150원 | ▲200원 (1.2%) | 15,067 | 509 | 76 | N/A | 0.24 | -6.1% |
포스코켐텍 | 164,000원 | ▲3,000원 (1.9%) | 8,685 | 868 | 682 | 11.7 | 3.20 | 27.4% |
조선내화 | 65,000원 | ▲500원 (0.8%) | 3,445 | 221 | 258 | 7.5 | 0.58 | 7.7% |
한국내화 | 3,290원 | ▲105원 (3.3%) | 1,721 | 163 | 108 | 4.9 | 0.76 | 15.6% |
백광소재 | 19,150원 | ▼200원 (-1%) | 954 | 75 | 98 | 4.8 | 0.55 | 11.3% |
SIMPAC METALLOY | 8,240원 | ▲110원 (1.4%) | 1,216 | 175 | 136 | 5.2 | 0.69 | 13.3% |
동일산업 | 58,000원 | ▲300원 (0.5%) | 3,902 | 366 | 320 | 3.5 | 0.50 | 14.2% |
* 매출액, 영업이익, 순이익은 2011년 1월~9월 누적, 단위는 억원, K-IFRS 개별 재무제표 기준.
[POSCO] 기업정보
기업개요 | 국내 시장점유율 1위의 세계적 철강업체 |
---|---|
사업환경 | 자동차, 조선, 전자, 건설 등 주요 산업에 철강을 공급하는 기간산업 |
경기변동 | 중국, 인도 등 신흥국의 성장으로 철강 수요가 증가. 전반적으로 주요 산업의 업황에 민감 |
실적변수 | 국제 철광석·원료탄의 시세가 낮아지면 수혜, 국제적으로 철강업에 대한 환경 규제 강화되는 추세 |
신규사업 | 인도·인도네시아 제철소 건설, 중국 아연도금강판 공장 건설 |
(자료 : 아이투자 www.itooza.com)
[POSCO] 실적 및 주요 투자 지표
(단위: 억원)
손익계산서 | 2011.9월 | 2010.12월 | 2009.12월 | 2008.12월 |
---|---|---|---|---|
매출액 | 291,055 | 325,820 | 269,539 | 306,424 |
영업이익(보고서) | 35,036 | 50,470 | 31,480 | 65,401 |
영업이익률(%) | 12% | 15.5% | 11.7% | 21.3% |
영업이익(K-GAAP) | 35,590 | 50,470 | 31,480 | 65,401 |
영업이익률(%) | 12.2% | 15.5% | 11.7% | 21.3% |
순이익(지배) | 24,217 | 42,028 | 31,723 | 44,469 |
순이익률(%) | 8.3% | 12.9% | 11.8% | 14.5% |
주요투자지표 | |
---|---|
이시각 PER | 12.26 |
이시각 PBR | 0.98 |
이시각 ROE | 7.95% |
5년평균 PER | 10.78 |
5년평균 PBR | 1.35 |
5년평균 ROE | 13.40% |
(자료 : K-IFRS 개별 재무제표 기준)
더 좋은 글 작성에 큰 힘이 됩니다.
// Start Slider - https://splidejs.com/ ?>
// End Slider ?>
// Start Slider Sources - https://splidejs.com/
// CSS는 별도로 처리함.
?>
// End Slider Sources ?>
// Start Slider Sources - https://splidejs.com/
// CSS는 별도로 처리함.
?>
// End Slider Sources ?>