한국카본11,390원, ▲680원, 6.35%이 자사주 취득 결정을 내려 눈길을 끈다. 23일 오전 9시 57분 현재 한국카본은 전일 대비 3.2%(170원) 오른 5450원에 거래되고 있다.

금융감독원 전자공시에 따르면 한국카본은 전일 자사주 125만주를 사들이겠다고 발표했다. 취득예정금액은 65억1250만원이고 취득기간은 이날부터 오는 4월 22일까지다. 취득 목적은 주가안정을 통한 주주가치 제고이다. 전방업체 불항에도 불구하고 실적은 양호했다. 하지만 향후 조선 경기 및 LNG 업황의 부정적인 우려로 인해 주가는 지난해 7월 말부터 큰 폭으로 하락했다.


이런 가운데 증권업계가 전망한 올해 예상 실적은 긍정적이다. 증권정보 제공업체 와이즈에프엔에 따르면 연결 기준 예상 매출액은 2595억원, 영업이익 246억원이다. 이는 지난해 실적 추정치 대비 11%, 영업이익은 1% 증가한 수치다. 실적 예상치는 최근 3개월간 증권사에서 발표한 전망치의 평균값이다.

조선업계의 수주회복이 실적 개선을 이끌 것으로 보인다. 한국카본은 지난 13일 대우조선해양과 189억원 규모의 LNG선 화물창용 초저온 보냉자재 공급계약을 체결했다. 이에 앞서 지난달 29일에는 현대중공업과 40억원 규모의 LNG화물창용 2차 방벽자재 공급계약을 체결했다.

또한 조선업계의 LNG선 수주도 증가하고 있다. 대우조선해양은 전일 공시를 통해 아시아 지역 선주로부터 총 8593억원 규모의 LNG 운반선 4척을 수주했다고 밝혔다. 또한 지난해 12월에는 아시아 지역 선주로부터 LNG선 5척(1조7456억원), 유럽 지역 선주로부터 8척(1조8276억원)을 수주했다. 관련업계에 따르면 통상 조선업체 수주 후 6개월에서 1년 이내에 보냉재 업체를 대상으로 발주가 시작된다.

한국카본은 1984년에 설립된 종합 소재업체다. 설립 초기엔 낚시싯 재료인 카본시트를 주로 생산했지만, 꾸준한 사업 확장을 통해 현재 LNG선 필수 원자재인 단열보냉재, 바닥장식재 재료인 글라스 페이퍼, PCB(인쇄회로기판) 소재인 CCL(Copper Clad Laminate) 등 다양한 제품을 생산한다. 올 반기 기준 매출 비중은 LNG선 단열보냉재 62%, 건축 관련 자재 15%, 카본시트 12%, 회로기판 10%다.

최근 4분기 실적을 반영한 한국카본의 주가수익배수(PER)는 24배다. 주가순자산배수(PBR)는 0.81배, 자기자본이익률(ROE)은 3.4%다.

▷ 주식MRI, 상위 5%

아이투자가 개발한 주식MRI로 분석한 한국카본의 투자 매력도 종합 점수는 25점 만점에 18점으로 전체 상장기업 중 84위(상위 5%)를 차지했다.



중장기적으로 이익 성장률이 시장평균으로 중간성장형 기업에 속하며 재무 안전성은 높아 안전한 편이다. 또한 소비자 독점력이 보통으로 산업내 경쟁이 심화되면 수익성이 하락할 가능성이 있다.

다만 현재 순이익이 5년 전 보다 감소한 점 등이 반영돼 수익 성장성 부문에서 2점을 받앗다.

주식MRI는 아이투자에서 자체 개발한 실시간 종목분석 도구다. MRI 종합 점수는 수익성장성과 재무안전성 뿐만 아니라 기업의 이익 지속성을 가늠할 수 있는 사업독점력과 적정주가 수준까지 함께 고려해 판단한다. 주식MRI 종합 점수는 25점이 최고 점수이며 높을수록 저평가 우량 기업이다. 또한 종합점수가 높을수록 5각형 모양의 도형 내부가 가득찬 그물 형태로 나타난다.